Fluxul de numerar din active este totalul agregat al tuturor fluxurilor de numerar aferente activelor unei afaceri. Aceste informații sunt utilizate pentru a determina cantitatea netă de numerar care este separată sau utilizată în operațiunile unei companii. Conceptul cuprinde următoarele trei tipuri de fluxuri de trezorerie:
Fluxul de numerar generat de operațiuni . Acesta este venitul net plus toate cheltuielile fără numerar, care includ de obicei amortizarea și amortizarea.
Modificări ale fondului de rulment . Aceasta este modificarea netă a creanțelor, a datoriilor și a inventarului în perioada de măsurare. O creștere a fondului de rulment folosește numerar, în timp ce o scădere produce numerar.
Modificări ale mijloacelor fixe . Aceasta este modificarea netă a activelor fixe înainte de efectele deprecierii.
De exemplu, o companie câștigă 10.000 USD în perioada de măsurare și raportează o depreciere de 2.000 USD. De asemenea, se confruntă cu o creștere de 30.000 USD a creanțelor și o creștere de 10.000 USD în inventar, comparativ cu o creștere de 15.000 USD în conturile de plătit. Compania cheltuie 10.000 USD pentru a achiziționa active fixe noi în perioada respectivă. Acest lucru are ca rezultat următorul flux de numerar din calculul activelor:
+ 12.000 USD = Flux de numerar generat de operațiuni (câștiguri 10.000 USD + amortizare 2.000 USD)
- 25.000 USD = Modificare a capitalului de rulment (+ 15.000 USD datorii - 30.000 USD creanțe - 10.000 USD inventar)
- 10.000 USD = active fixe (- 10.000 USD achiziții de active fixe)
- 23.000 dolari = flux de numerar din active
Această măsurare nu ține cont de surse de finanțare, cum ar fi utilizarea datoriilor sau a vânzărilor de acțiuni pentru a compensa orice flux de numerar negativ din active.
Managementul poate genera fluxuri de numerar pozitive din active utilizând o varietate de tehnici, inclusiv următoarele:
Creșteți prețurile
Reproiectați produse pentru a reduce costurile materialelor
Reduceți cheltuielile generale pentru a reduce costurile de operare
Strângeți creditul pentru a reduce investiția în creanțe
Extindeți intervalele de plată către furnizori
Treceți la utilizarea finanțării prin leasing pentru a achiziționa active fixe
