Costul bunurilor vândute este de obicei cea mai mare cheltuială pe care o suportă o afacere. Acest element rând reprezintă suma totală a cheltuielilor efectuate pentru a crea produse sau servicii care au fost vândute. Costul bunurilor vândute este considerat a fi legat de vânzări conform principiului de potrivire. Astfel, odată ce recunoașteți veniturile atunci când are loc o vânzare, trebuie să recunoașteți costul bunurilor vândute în același timp, drept cheltuială primară de compensare. Aceasta înseamnă că costul bunurilor vândute este o cheltuială. Apare în contul de profit și pierdere, imediat după elementele rând de vânzări și înainte de elementele rând de vânzare și administrative.
Dacă nu există vânzări de bunuri sau servicii, atunci teoretic nu ar trebui să existe niciun cost pentru bunurile vândute. În schimb, costurile asociate cu bunurile și serviciile sunt înregistrate în contul activelor de inventar, care apare în bilanț ca activ curent. În realitate, unele costuri înregistrate în costul conturilor de bunuri vândute pot fi de fapt costuri periodice și, prin urmare, nu pot fi neapărat asociate direct cu bunuri sau servicii și nu le vor fi alocate. De asemenea, pot exista cheltuieli legate de producție (cum ar fi închirierea facilităților) chiar și atunci când nu există deloc producție, așa cum s-ar întâmpla atunci când există un sindrom. În aceste cazuri, este posibil să existe un cost al cheltuielilor cu bunurile vândute chiar și în absența vânzărilor.
Costul mărfurilor vândute poate varia substanțial în timp, din cauza următoarelor probleme:
Modificări ale prețului de achiziție a materiilor prime
Modificări ale costurilor forței de muncă
Modificări ale mixului de produse vândute
Modificări ale costurilor cheltuielilor generale alocate produselor
Modificări ale metodei de alocare a cheltuielilor generale
Modificări ale stratului de inventar accesat în costurile FIFO sau LIFO
Modificări ale cantității de resturi și deteriorări experimentate
