Fluxul de numerar operațional este suma netă de numerar pe care o organizație o generează din activitățile sale operaționale. Aceste informații sunt utilizate pentru a determina viabilitatea operațiunilor de bază ale unei afaceri. Fluxul de numerar operațional poate fi un indicator mai fiabil al stării de sănătate financiară decât venitul net raportat al unei companii, deoarece venitul net poate fi modificat prin tranzacții cu venituri și cheltuieli fără numerar.
Pentru a calcula fluxul de numerar operațional, scădeți din veniturile nete toate deprecierile, impozitele pe venit și veniturile și cheltuielile legate de finanțe. În schimb, poate fi calculat și prin scăderea tuturor cheltuielilor de funcționare (mai puțin amortizarea) din venituri. De exemplu, o companie raportează venituri nete de 100.000 USD, deprecieri de 8.000 USD și impozite pe venit de 30.000 USD. Fluxul său de numerar operațional este:
100.000 $ Venit net + 8.000 $ Amortizare + 30.000 $ Impozite pe venit
= 138.000 $ Flux de numerar operațional
Un calcul mai precis al fluxului de numerar operațional adaugă sau scade orice modificare a fondului de rulment pe parcursul unei perioade.
Fluxul de numerar operațional este atent monitorizat de analiști, deoarece poate oferi informații despre starea financiară a unei afaceri. În special, comparați valoarea acestui flux de numerar cu cerințele de achiziție de active fixe ale unei companii, pentru a vedea dacă generează suficient flux de numerar pentru a-și finanța baza de capital. În caz contrar, fie va fi necesar să obțineți finanțare suplimentară pentru a menține un set suficient de nou de active fixe, fie conducerea poate alege să înlocuiască activele la intervale mai lungi, ceea ce poate duce la costuri mai mari de reparații și la mai multe perioade de nefuncționare a producției.
