Fluxul de numerar negativ descrie o situație în care o firmă cheltuiește mai mulți bani decât ia. Aceasta este o situație relativ frecventă în primele câteva luni sau ani ai unei afaceri, când încă crește producția și caută clienți. Poate fi cauzată și de marje de produs excesiv de scăzute, costuri generale excesiv de ridicate, gestionarea deficitară a creditului sau pierderi de fraudă. În această perioadă, fluxul de numerar negativ este susținut de finanțarea datoriei sau a capitalurilor proprii. Dacă o afacere se confruntă cu un flux de numerar negativ pe termen lung, probabil va eșua sau va fi vândută, cu excepția cazului în care investitorii sunt dispuși să injecteze mai mulți bani în ea. Această condiție apare atunci când planul de afaceri al unei firme este defectuos, este gestionat prost sau frauda elimină numerarul.
