Atunci când finalizarea inventarului este supraevaluată, aceasta reduce cantitatea de inventar care altfel ar fi fost taxată la costul bunurilor vândute în perioada respectivă. Rezultatul este că costul cheltuielilor cu bunurile vândute scade în perioada de raportare curentă. Puteți vedea acest lucru cu următoarea formulă pentru a determina costul bunurilor vândute:
Inventar inițial + achiziții - inventar finalizator = Costul bunurilor vândute
Astfel, dacă ABC Company are un inventar inițial de 1.000 USD, achiziții de 5.000 USD și un inventar final contabilizat corect de 2.000 USD, atunci costul bunurilor vândute este:
1.000 $ Inventar inițial + 5.000 USD Cumpărături
- Inventar final de 2.000 USD = 4.000 USD Costul bunurilor vândute
Dar dacă inventarul final este declarat incorect prea mare, la 2.500 USD, calculul devine:
1.000 $ Inventar inițial + 5.000 USD Cumpărături
- 2.500 USD Inventar final = 3.500 USD Costul bunurilor vândute
Pe scurt, supraevaluarea inventarului de 500 USD se traduce direct într-o reducere a costului bunurilor vândute în aceeași sumă.
Dacă supraevaluarea finală a inventarului este corectată într-o perioadă viitoare, această problemă se va inversa atunci când cifra de inventar este scăzută, mutând astfel supraevaluarea înapoi în costul bunurilor vândute, ceea ce crește costul bunurilor vândute în oricare dintre perioadele viitoare .
Când apare o supraevaluare a inventarului final, costul bunurilor vândute este declarat prea mic, ceea ce înseamnă că venitul net înainte de impozite este supraevaluat de valoarea supraevaluării inventarului. Cu toate acestea, impozitele pe venit trebuie apoi plătite pentru suma supraevaluării. Astfel, impactul supraevaluării asupra venitului net după impozite este valoarea supraevaluării, mai puțin valoarea aplicabilă a impozitelor pe venit.
Pentru a ne întoarce la exemplul precedent, dacă ABC Company ar fi avut altfel un profit net înainte de impozitare de 3.500 USD, supraevaluarea încheierii stocului de 500 USD reduce acum costul bunurilor vândute cu 500 USD, ceea ce mărește profitul net al ABC înainte de impozitare la 4.000 USD. Dacă ABC are o rată marginală a impozitului pe venit de 30%, aceasta înseamnă că ABC trebuie să plătească acum 150 $ suplimentar (500 $ venit suplimentar x 30% rată de impozitare) în impozite pe venit.
Venitul final poate fi exagerat în mod deliberat, atunci când conducerea dorește să raporteze profituri neobișnuit de mari, posibil pentru a satisface așteptările investitorilor, pentru a îndeplini un obiectiv bonus sau pentru a depăși cerința de împrumut. În aceste cazuri, există o varietate de instrumente pentru supraevaluarea frauduloasă a inventarului, cum ar fi reducerea oricăror rezerve de pierderi de inventar, exagerarea valorii componentelor de inventar, depășirea elementelor de inventar, repartizarea generală a cheltuielilor generale și așa mai departe.
