Ciclul numerar în numerar este perioada de timp între momentul în care o companie plătește numerar furnizorilor săi pentru inventar și primește numerar de la clienții săi. Conceptul este utilizat pentru a determina cantitatea de numerar necesară pentru finanțarea operațiunilor în curs și este un factor cheie în estimarea cerințelor de finanțare. Calculul numerar în numerar este:
Zile de inventar la îndemână + Zile de vânzări restante - Zile de datorii restante
= Numerar în numerar în zile
De exemplu, inventarul deținut de o afacere are o medie de 40 de zile, iar clienții săi plătesc de obicei în termen de 50 de zile. Compensarea acestor cifre este o perioadă medie de plată de 30 de zile. Aceasta are ca rezultat următoarea durată de numerar la numerar:
40 de zile de inventar + 50 de zile de vânzări restante - 30 de zile de datorii restante
= 60 zile cash-cash
Acest rezultat afirmă că o companie trebuie să-și susțină cheltuielile pe o perioadă de 60 de zile. Examinarea componentelor acestui calcul ar putea determina conducerea să întreprindă mai multe acțiuni de compensare, cum ar fi reducerea cantității de inventar la îndemână, restrângerea creditului către clienți sau necesitatea plății în avans și negocierea unor termene de plată mai lungi cu furnizorii. Calculul este util în special în următoarele circumstanțe:
Prognoza . Atunci când există indicii că intervalele de plată sau de primire sunt susceptibile de a se modifica, astfel încât să se poată estima impactul asupra numerarului.
Recuperări . Când încercați să recuperați o afacere dintr-o situație de faliment, în care numerarul este insuficient.
Datoria scumpă . Atunci când costul datoriilor este ridicat, iar conducerea caută alternative care să necesite mai puține finanțări externe.
Dividende . Când investitorii doresc o distribuție de dividende, iar conducerea trebuie să extragă numerar din operațiuni pentru a efectua această plată.
Termeni similari
Numerarul în numerar este, de asemenea, cunoscut sub numele de ciclul de conversie a numerarului.
